De retour du voyage de lancement des eurobonds ou émission d’euro-obligations qui l’a conduit à Paris, Münich et New York, le Premier ministre ivoirien Amadou Gon Coulibaly s’est félicité des résultats obtenus par son pays qui a récolté « quatre fois la somme recherchée ». Les émissions d’eurobonds visent à permettre aux États de saisir les opportunités de financement de leurs investissements sur les marchés internationaux de capitaux, d’affirmer leur présence sur ces marchés et enfin d’accélérer l’exécution de leurs programmes de développement.
A l’occasion d’une conférence de presse, le jeudi 15 juin 2017, à Abidjan, le chef du gouvernement a estimé que le pays a réussi l’exploit d’une émission en euros d’un montant de 625 millions, sur une durée de huit ans et d’une émission en dollars US d’un montant de 1 250 millions, sur une durée de 15 ans, comprenant : une offre de rachat de l’eurobond précédemment émis, à échéance en 2024, à hauteur de 250 millions de dollars US ; une offre de rachat de l’eurobond précédemment émis, à échéance en 2032, à hauteur de 500 millions de dollars US.
Un faible taux d’endettement
A l’issue du pricing (la tarification), organisée le 8 juin 2017 à Boston (Etats-Unis), selon l’occupant de la Maison blanche du Plateau, le volume des souscriptions a culminé à 4,8 milliards de dollars US pour la tranche « dollars », sur un objectif de 1,25 milliards de dollars US, « soit une sursouscription de 4 fois la somme recherchée ». Pour la tranche « euros », le volume des souscriptions est ressorti à 4,5 milliards d’euros sur un objectif de 625 millions d’euros, représentant sept fois le montant recherché. « Nous avons retenu, à l’issue de cette émission d’eurobonds, 1,25 milliard de dollars US au taux d’intérêt de 6,25% et 625 millions d’euros au taux de 5,125% ».
Étant donné que, dans le budget de l’État, au titre de l’année 2017, le gouvernement a prévu mobiliser 1 296,8 milliards de francs CFA sur le marché financier sous régional et international, « les ressources mobilisées devraient contribuer au financement du budget d’investissement 2017 » a soutenu Amadou Gon. Il faut souligner que le taux d’endettement de la Côte d’Ivoire s’établit, à fin 2016, à 42,1%, l’un des plus faibles de la zone UEMOA et largement en-deçà de la norme communautaire de 70%.
Bosco de Paré
